Некоторые представители металлической теории денег объявили бессмысленным понятие «бумажные деньги», хотя подобное утверждение находится в явном противоречии с реальностью.

Несостоятельность металлической теории денег заключается в следующем:

· отождествление денег с благородными металлами, приписывание золоту и серебру как таковым свойств денег;

· одностороннее рассмотрение только некоторых функций денег;

· неспособность объяснить существование бумажных денег.

Номиналистическая теория денег. В противовес металлической теории номиналистическая теория денег утверждает, что деньги – это только условный знак, не имеющий ничего общего с товарами. По мнению номиналистов, важно только наименование денежной единицы (доллар США, немецкая марка и т.д.), а металлическое содержание не имеет никакого значения. Как утверждает один из основоположников номиналистической теории денег английский философ XVIII в. Дж. Беркли, деньги – это не товар, а условная счетная единица. В XX в. немецкий ученый Г. Кнапп объявил деньги «продуктом правопорядка», творением государственной власти. По его утверждению, деньги используются как средство платежа независимо от их металлического содержания; они освободились от всякой связи с металлом и являются условными знаками, которые государство наделяет определенной платежной способностью.

Согласно теории представителя номинализма Г. Бендиксена (XX в.) деньги – это условные знаки стоимости и свидетельство об оказанной другим членам общества услуге, дающее право на получение встречной услуги.

Главная ошибка номиналистической теории – отрицание товарной природы денег. Эта теория игнорирует стихийное происхождение денег из мира товаров, отрицает единство товара и денег. Безусловно, государство может в законодательном порядке определить масштаб цен, но оно не в состоянии определить стоимость денег. Приписывая государству способность создавать деньги и определять их стоимость, номиналистическая теория смешивает понятия меры стоимости и масштаба цен, превращая деньги из экономической категории в юридическую. Номиналисты не только считают однородными понятия «металлические» и «бумажные» деньги, называя и те и другие «условными знаками», но и превозносят бумажные деньги, считая их самой совершенной формой денег.

Таким образом, номиналистическая теория денег не является состоятельной, поскольку:

· отрицает товарную природу денег;

· смешивает меру стоимости с масштабом цен;

· преувеличивает роль буржуазного государства.

Количественная теория денег. Согласно этой теории величина стоимости денег находится в обратной зависимости от их количества, то есть чем больше денег в обращении, тем меньше их стоимость. Основателями количественной теории денег в XVIII в. являлись: во Франции – Ш. Монтескье, в Англии – Дж. Юм. В начале XIX в. Д. Рикардо предпринял попытку соединить количественную теорию денег со своей теорией трудовой стоимости.

Американский экономист И. Фишер пытался математически обосновать количественную теорию денег с помощью «уравнения обмена»:

МV = РQ,

где: М – количество денег в обращении, V – скорость обращения денег, Р средний уровень товарных цен, Q – количество проданных товаров.

Согласно его теории деньги, затраченные на приобретение определенных товаров, должны равняться количеству этих товаров, умноженному на их цены. Отсюда следует, что уровень цен должен повышаться или снижаться в зависимости от изменения количества денег при неизменной скорости их обращения или неизменном количестве обмениваемых товаров.

Количественная теория денег игнорирует важнейшую функцию денег – функцию меры стоимости. Ее сторонники рассматривают деньги как средство обращения, считая, что лишь в обращении они приобретают «покупательную силу». Это не соответствует действительности, поскольку прежде чем функционировать в качестве средства обращения, деньги выполняют функцию меры стоимости, а для этого они сами должны обладать стоимостью, которая определяется не их количеством в обращении, а количеством воплощенного в них общественно необходимого труда. Другой недостаток количественной теории денег – отрицание объективных законов денежного обращения. Как свидетельствует практика, в обращение поступает не любое количество полноценных денег, а лишь необходимое для обращения.

Количественная теория денег извращает подлинную причинную связь между стоимостью денег, товарными ценами и количеством денег в обращении. На основании этой теории можно сделать вывод, что количество денег в обращении определяет уровень товарных цен, а этот уровень определяет стоимость («покупательную силу») денег. Однако их причинная связь свидетельствует о противоположной тенденции: при данной стоимости товаров уровень товарный цен находится в обратной зависимости от стоимости денег, а количество денег в обращении – в прямой зависимости от уровня товарных цен.

Таким образом, несостоятельность количественной теории денег состоит в том, что она:

· игнорирует все функции денег, кроме функции средства обращения;

· отрицает объективный закон, определяющий количество денег в обращении;

· извращает действительную причинную связь между стоимостью денег, товарными ценами и количеством денег в обращении.

Теория «регулируемой валюты» разработана на основе двух теорий денег номиналистической и количественной. Согласно утверждению представителя этой теории английского экономиста Дж.М. Кейнса металлические деньги являются «варварским пережитком», поскольку бумажные деньги не только не хуже, но значительно лучше металлических. Преимущество бумажных денег Дж.М. Кейнс усматривает в том, что количество их в обращении может регулироваться государством и, следовательно, могут регулироваться уровень товарных цен, уровень зарплаты и вся капиталистическая экономика.

Теория «регулируемой валюты» является составной частью теории «регулируемого капитализма». Обе теории не выдерживают проверку практикой. Бумажные деньги – это не «регулируемая валюта», способная ликвидировать безработицу и кризисы, а форма денежных единиц. Превознося достоинства бумажноденежного обращения, сторонники теории «регулируемой валюты», по существу, оправдывают чрезмерный выпуск бумажных денег.

42. Современное представление о сущности и функциях денег

Сущность денег как экономической категории проявляется в их функциях, которые выражают внутреннее содержание денег:

1. Функция денег как меры стоимости. Стоимость всех товаров получает всеобщее выражение в деньгах, а величина стоимости товаров измеряется посредством приравнивания их к определенному количеству денег. Однако не деньги делают товары соизмеримыми, а количество овеществленного человеческого труда, затраченного на производство товаров. Все товары могут быть измерены в стоимостном выражении одним и тем же специфическим товаром, обладающим стоимостью – деньгами. Деньги как мера стоимости используются для сравнения и измерения стоимостей различных товаров и услуг.

Функция денег как средства обращения. Продажа товара на деньги дает возможность производителю покупать другие товары: Т-Д-Т. В этом процессе деньги играют роль посредника в обмене товаров и выполняют функцию средства обращения.

Товарное обращение, опосредованное деньгами, имеет преимущества по сравнению с обменом товара на товар, поскольку не требует:

- взаимного соответствия потребностей двух обменивающихся товаровладельцев;

- совпадения по времени актов продажи и купли;

- совпадения актов купли-продажи в пространстве.

Преодолевая границы непосредственного товарообмена, деньги как средство обращения способствуют развитию товарного обмена. Деньги как средство обращения обслуживают розничный товарооборот и сферу оказываемых платных услуг.

Функция денег как средства платежа. Товары не всегда могут продаваться за наличные деньги, так как к моменту появления на рынке одного товаровладельца со своим товаром у других товаровладельцев часто еще нет наличных денег. Поэтому возникает необходимость купли-продажи товаров в кредит, то есть с отсрочкой уплаты денег.

Движение денег как средства платежа можно представить следующим образом: Т – О а через заранее установленный срок О – Д (где О – долговое обязательство)

Когда товары продаются в кредит, средством платежа служат не сами деньги, а выраженные в них долговые обязательства, например векселя, по истечении срока которых заемщик обязан уплатить кредитору указанную в обязательстве сумму денег. Таким образом, являясь средством погашения долгового обязательства, деньги выполняют функцию средства платежа.

Функция денег как средства накопления и сбережения. Деньги, являясь всеобщим эквивалентом, то есть обеспечивая их владельцу получение любого товара, становятся всеобщим воплощением общественного богатства. Поэтому у людей возникает стремление к их накоплению и сбережению.

Деньги выполняют функцию накопления и сбережения, когда они, после реализации товаров и услуг, временно изымаются из обращения, оседают в руках товаропроизводителей и используются для совершения покупок в будущем.

Функция мировых денег. Развитие международных политических и экономических отношений (внешнеторговых международных кредитных связей и т.д.) обусловливает функционирование денег на мировом рынке. В этом случае, по образному выражению К. Маркса, «деньги сбрасывают с себя национальные мундиры».

Во внешнеэкономической деятельности государств мировые деньги выполняют роль:

Международного платежного средства. При расчетах по международным балансам (в случае превышения объема платежей страны за границу над объемом поступлений из-за границы).

Международного покупательного средства. При прямой покупке товаров за границей и оплате их наличными (чрезвычайные ситуации).

Всеобщего воплощения общественного богатства. В этом случае происходит перенесение богатства из одной страны в другую при взимании военных контрибуций, репараций, предоставлении внешних займов и кредитов, субсидий и др.

Мировые деньги – это воплощение всех предыдущих функций денег.

43. Понятие денежной массы, денежных агрегатов и денежной базы. Структура денежной массы

Денежная масса – это совокупность наличных и безналичных покупательных и платежных средств, обеспечивающих обращение товаров и услуг в экономике, которыми располагают частные лица, институциональные собственники (предприятия, объединения, организации) и государство.

В структуре денежной массы выделяется активная часть, к которой относятся денежные средства, реально обслуживающие хозяйственный оборот, и пассивная часть, включающая денежные накопления, остатки на счетах, которые потенциально могут служить расчетными средствами.

В экономически развитых странах, а позднее и в нашей стране в финансовой статистике для анализа изменений денежной массы на определенную дату и за определенный период стали использоваться денежные агрегаты:

М0 включает наличные деньги, т.е. деньги вне банков – банкноты, металлические монеты, казначейские билеты (бумажные деньги, сохранившиеся в республике Джибути и некоторых др. странах).

М1 состоит из агрегата М0 и средств на расчетных, текущих и специальных счетах в кредитных организациях, во вкладах населения и предприятий в банках, а также на депозитах до востребования населения в Сбербанке.

М2 содержит агрегат М1 и срочные вклады населения в Сбербанке.

М3 равен агрегату М2 плюс сертификаты и облигации госзайма.

М4 охватывает агрегат М3 и различные формы депозитов в кредитных учреждениях.

Для определения денежной массы страны применяют разное количество агрегатов (США – четыре, Франция два). В России для расчетов совокупной денежной массы пользуются тремя агрегатами М0, М1, М2.

44. Понятие денежного оборота: налично-денежный и безналичный денежный оборот. Взаимосвязь между ними

Денежный оборот страны, отражая движение денег, состоит из их обращения между:

- центральным банком и коммерческими банками;

- коммерческими банками;

- коммерческими банками и их клиентами (предприятиями, организациями, населением);

- предприятиями и организациями, между ними и населением;

- физическими лицами;

- банками и различными финансовыми институтами, а также между последними и населением.

В зависимости от формы функционирующих в денежном обороте денег его принято делить на налично-денежный и безналичный обороты.

Налично-денежный оборот – это движение наличных денежных знаков: бумажных денег, разменной монеты, банкнот. Монету во всех странах, как правило, чеканит государственная казна, а в обращение выпускает вместе с банкнотами центральный банк, который покупает их по номинальной, или нарицательной, стоимости у казны.

Для расчетов наличными используются банкноты, выпускаемые центральным банком, который имеет монопольное право на их эмиссию. Банкноты имеют принудительный официальный курс и не могут быть отвергнуты при расчетах.

В России налично-денежный оборот организуется Центральным банком и берет начало в его расчетно-кассовых центрах. Наличные деньги переводятся из резервных фондов РКЦ в оборотные кассы, затем направляются в операционные кассы коммерческих банков, которые выдают наличные деньги своим клиентам – юридическим и физическим лицам, и т.д.

Безналичное денежное обращение преобладает во всех странах и обслуживается чеками, кредитными карточками, жироприказами, платежными поручениями, электронными средствами платежа и иными расчетными документами (казначейскими векселями, сертификатами и др.).

Между налично-денежным и безналичным обращением имеется тесная взаимосвязь и взаимозависимость, поскольку деньги постоянно переходят из одной сферы обращения в другую. При этом меняется форма наличных денежных знаков на депозит в банке, и наоборот. Поступление безналичных средств на счета в банке является необходимым условием для выдачи денег. В связи с этим налично-денежный и безналичный обороты и образуют единый денежный оборот страны.

45. Денежная эмиссия: сущность, виды, механизм

миссия наличных денег представляет собой их выпуск в обращение, при котором увеличивается масса наличных денег, находящаяся в обращении.

Монополия на эмиссию наличных денег принадлежит государственному центральному банку. Ранее при административно-распределительной системе величина эмиссии служила объектом директивного планирования государством и ни в коем случае не могла превышаться. В условиях, рыночной экономики директивного планирования не существует, однако центральные банки прогнозируют размер предполагаемой эмиссии, используя прогнозы кассовых оборотов коммерческих банков и собственные аналитические материалы. При этом важно не только установить оптимальную прогнозируемую величину эмиссии, но и распределение ее по отдельным регионам страны.

Эмиссия наличных денег осуществляется децентрализованно. Это связано с тем, что потребность коммерческих банков (именно она определяет размер эмиссии) в наличных деньгах зависит от потребности в них юридических и физических лиц, обслуживаемых этими банками, а она постоянно меняется. Поэтому каждый раз завозить деньги из Центра, чтобы удовлетворить эту потребность, было бы не только нецелесообразно (из-за многократно возрастающих издержек обращения), но и невозможно.

Эмиссию наличных денег проводят ЦБ РФ и его расчетно-кассовые центры (РКЦ). Они открываются в различных регионах страны и выполняют расчетно-кассовое обслуживание расположенных в этих регионах коммерческих банков. Для эмиссии наличных денег в расчетно-кассовых центрах открываются резервные фонды и оборотные кассы. В резервных фондах хранится запас денежных знаков, предназначенных для выпуска их в обращение, в случае увеличения потребности хозяйства данного региона в наличных деньгах. Эти денежные знаки не считаются деньгами, находящимися в обращении, поскольку они не совершают движения, являются резервом.

В оборотную кассу расчетно-кассового центра постоянно поступают наличные деньги от коммерческих банков, но и из нее постоянно выдаются наличные деньги. Таким образом деньги в оборотной кассе пребывают в постоянном движении; они считаются деньгами, находящимися в обращении. Если сумма поступлений наличных денег в оборотную кассу расчетно-кассового центра превышает сумму выдач денег из нее, то деньги изымаются из обращения. При этом они переводятся из оборотной кассы РКЦ в ее резервный фонд.

Резервными фондами РКЦ распоряжаются управления (городские, областные, республиканские) Центрального банка России. Если в результате действия банковского мультипликатора у данного коммерческого банка возрастает величина денег на депозитных счетах, то в результате: а) увеличивается и потребность клиентов в наличных деньгах; б) увеличивается свободный резерв коммерческого банка.

Расчетно-кассовые центры обязаны выдавать коммерческим банкам бесплатно наличные деньги в пределах их свободных резервов. Поэтому, если у большинства коммерческих банков, обслуживаемых РКЦ, возрастет потребность в наличных деньгах, а поступления денег в их операционные кассы эквивалентно не возрастет, то РКЦ вынужден будет увеличить выпуск наличных денег в обращение. Для этого он на основе разрешения управления Центрального банка РФ переведет наличные деньги из резервного фонда в оборотную кассу РКЦ. Для данного РКЦ это будет эмиссионной операцией, хотя в целом по стране эмиссии наличных денег может и не произойти.

При осуществлении эмиссии одним РКЦ другой РКЦ может в то же время дополнительно изъять аналогичную сумму наличных денег, поэтому общая масса денег в обращении может и не измениться. Сведениями о том, произошла или не произошла в данный день эмиссия, располагает только Правление Центрального банка, где составляется ежедневный эмиссионный баланс.

Деньги, эмитируемые РКЦ в обращение, поступят в операционные кассы коммерческих банков, откуда будут выданы клиентам этих банков, т.е. поступят или в кассы предприятий, или непосредственно населению. При этом деньги списываются со счетов клиентов до востребования.

Следовательно, наличные деньги трансформируются из безналичных денег, находящихся на депозитных счетах, и представляют собой составную часть денежной массы, созданной коммерческими банками, в результате действия механизма банковского мультипликатора. В России на долю наличных денег приходится 1/3 всей денежной массы.

46. Безналичный денежный оборот в РФ и его организация

Безналичное обращение в России регулируется Положением о безналичных расчетах РФ от 9 июля 1992 г. с последующими изменениями и дополнениями. Главный регулирующий орган платежной системы – Банк России, деятельность которого определяется федеральными законами от 26 апреля 1995 г. «О Центральном банке РФ (Банке России)» и от 3 февраля 1992 г. «О банках и банковской деятельности».

Безналичные расчеты между субъектами хозяйствования предполагают наличие денежных средств в кредитных учреждениях. В России используется преимущественно расчетный счет. Операциями по расчетному счету предприятия показывают изменения их долговых требований и обязательств, отражая распределение и перераспределение стоимости ВВП и НД.

На счет предприятия поступает выручка от реализации продукции (выполнения работ, оказания услуг). Это означает, что продукт получил общественное признание, а затраты на его производство возмещены. Прибыль, сконцентрированная на счете в банке, может быть использована, а процесс производства продолжен.

Открытие банком счета клиенту и оказание ему различных услуг по расчетно-кассовому обслуживанию осуществляются в соответствии с договором о банковском счете между банком и клиентом. Этот договор предусматривает обязательства и права банка и клиента, а также формы расчета. В России в соответствии с законодательством применяются различные формы безналичных расчетов.

47. Налично-денежный оборот и его организация

Налично-денежное обращение связано главным образом с доходами, расходами населения, в том числе: с оплатой труда предпринимателями своим работникам и с выплатой других денежных доходов (пенсий, пособий и др.); с расчетами населения с предприятиями торговли и общественного питания; с помещением денег населения на вклады в кредитные учреждения и получения по ним процентов и возврата вкладов; с платежами населения за жилье, коммунальные услуги, а также обязательными платежами в бюджет и внебюджетные фонды.

Порядок расчетов в наличной денежной форме зависит от субъекта. Граждане, не занимающиеся предпринимательской деятельностью, осуществляют расчеты в наличной форме без ограничения, в то время как для физических лиц-предпринимателей установлены определенные нормы использования наличных денег по одному платежу. При платежах свыше установленной нормы расчеты должны осуществляться в безналичной форме.

В соответствии с Положением Банка России от 5 января 1998 г. «О правилах организации наличного денежного обращения на территории РФ» предусматривается, что:

· предприятия хранят свободные денежные средства в учреждениях банка на соответствующих счетах;

· наличные деньги, поступающие в оборотную кассу предприятия, подлежат зачислению на соответствующий счет в кредитном учреждении;

· предприятие должно иметь в своей кассе наличность в пределах лимита, ежегодно устанавливаемого банками по согласованию с руководством предприятия;

· сверх лимита денежная наличность может храниться на предприятиях для выдачи оплаты труда, выплаты социального характера не более трех дней.

В России налично-денежный оборот организуется Центральным банком и берет начало в его расчетно-кассовых центрах (РКЦ). Расчетно-кассовые центры осуществляют прием и выдачу наличных денег при территориальных главных управлениях Банка России (БР), и формируют для этой цели оборотную кассу, а также резервные фонды. Наличные деньги переводятся из резервных фондов РКЦ в оборотные кассы, затем направляются в операционные кассы коммерческих банков, которые выдают наличные деньги своим клиентам – юридическим и физическим лицам, и т.д. (рис.).

Рис. Оборот наличных денег в хозяйстве

Для коммерческих банков устанавливаются лимиты остатка наличных денег в оборотных кассах; суммы, превышающие лимит, сдаются в РКЦ. Оборотные кассы РКЦ также имеют лимит и суммы, его превышающие, должны быть переведены в резервные фонды. В итоге деньги изымаются из обращения.

Наличные деньги выпускаются в обращение БР на основе эмиссионного разрешения – документа, дающего право БР подкреплять оборотную кассу за счет резервных фондов банкнот и монет (резервные фонды банкнот и монет представляют собой запас не выпущенных в обращение денежных знаков для регулирования кассовых ресурсов.). Этот документ выдается Правлением БР в пределах эмиссионной директивы, т.е. предельного выпуска денег в обращение, установленного Правительством РФ.

48. Формы безналичных расчетов в РФ. Их сравнительная характеристика

Расчеты платежными поручениями – самая распространенная форма безналичных расчетов в РФ. При этой форме расчетов банк обязуется по поручению плательщика перевести определенную денежную сумму с его счета на счет указанного плательщиком лица в данном банке или в другом. Схема этих расчетов выглядит следующим образом:

Платежные поручения действительны в течение десяти дней со дня выписки (день выписки в расчет не принимается) и принимаются от плательщика к исполнению только при наличии средств на его счете, если иное не оговорено между банком и владельцем счета.

Платежи поручениями по договоренности сторон могут быть срочными, досрочными и отсроченными. Срочный платеж осуществляется в следующих вариантах: 1) авансовый платеж, т.е. до отгрузки товара; 2) после отгрузки товара, т.е. путем прямого акцепта товара; 3) частичные платежи при крупных сделках. Долгосрочный и отсроченный платежи используются в рамках договорных отношений без ущерба для финансового положения сторон.

Преимущество расчетов платежными поручениями заключается в том, что они обеспечивают относительно простой и быстрый документооборот, максимальное сближение моментов получения покупателями товаров и совершения платежа, возможность для плательщика предварительной проверки качества оплачиваемых товаров или услуг. В общем безналичном обороте эта форма расчетов составляет свыше 80%.

Расчеты аккредитивами. Аккредитив представляет собой условное денежное обязательство, принимаемое банком (банк-эмитент) по поручению плательщика, произвести платежи в пользу получателя средств по предъявлении последним документов, соответствующих условиям аккредитива, или предоставить полномочия другому банку (исполняющий банк) произвести такие платежи. Банками могут открываться следующие виды аккредитивов:

1. покрытые (депонированные) и непокрытые (гарантированные);

2. отзывные или безотзывные.

Покрытыми (депонированными) считаются аккредитивы, при открытии которых банк-эмитент перечисляет собственные средства плательщика или предоставленный ему кредит в распоряжение исполняющего банка.

При открытии непокрытого (гарантированного) аккредитива банк-эмитент предоставляет исполняющему банку право списывать средства с открытого у него корреспондентского счета в пределах суммы аккредитива.

Отзывным признается аккредитив, который может быть изменен или отменен банком-эмитентом без предварительного уведомления получателя средств и без каких-либо обязательств перед ним. Аккредитив является отзывным, если в нем не указано иное.

Безотзывным считается аккредитив, который не может быть изменен или аннулирован без согласия получателя средств. Разновидностью безотзывного аккредитива является подтвержденный аккредитив. Исполняющий банк подтверждает безотзывный аккредитив по просьбе банка-эмитента, то есть он принимает на себя наряду с эмитентом обязательства по аккредитиву.

Получив извещение об открытии аккредитива, поставщик отгружает продукцию в адрес покупателя. Для получения средств по аккредитиву он представляет в исполняющий банк товарно-транспортные документы и реестр счетов-фактур на отгруженную продукцию, на основании которых банк проверяет выполнение поставщиком всех условий аккредитива и только после этого производится платеж (в безналичном порядке). Извещение о произведенном платеже и соответствующие товарно-транспортные документы отсылаются банку-эмитенту для вручения плательщику. Схема расчетов:

Преимущество аккредитивной формы расчетов состоит в гарантии платежа и возможности получить его в кратчайший срок после отгрузки товаров, недостаток ее – отвлечение из оборота покупателя средств, так как он резервирует их для оплаты счетов поставщика до отгрузки товаров (возможно, это послужило одной из причин слабого развития данной формы расчетов в России).

Расчеты по инкассо. При расчетах по инкассо банк (банк-эмитент) обязуется по поручению клиента осуществить действия (за счет клиента) по получению от плательщика платежа и (или) акцепта платежа.

Банк-эмитент имеет право привлекать для выполнения поручений клиента иной банк. На практике расчеты по инкассо, как правило, производятся на основании платежных требований и платежных требований-поручений. Типичная схема расчетов по инкассо выглядит следующим образом:

Возможность осуществления расчетов по инкассо должна быть предусмотрена в договоре с банком на расчетно-кассовое обслуживание, иначе банк не обязан принимать к исполнению поступившие платежные документы.

Расчеты платежными требованиями-поручениями. Это относительно новая для России форма безналичных расчетов. Платежное требование-поручение – это требование поставщика к покупателю оплатить стоимость поставленной по договору продукции (оказанных услуг) на основании расчетных и отгрузочных документов, направленных в обслуживающий банк, и поручение плательщика списать средства с его счета. Платежное требование-поручение выписывает поставщик и вместе с коммерческими документами направляет в банк покупателя, который передает требование-поручение плательщику. Плательщик обязан представить в банк платежное требование-поручение в течение трех дней со дня поступления его в банк плательщика. Этот платежный документ принимается в том случае, если на счете плательщика имеются средства.

Расчеты чеками. Чек – это ценная бумага, содержащая ничем не обусловленное распоряжение чекодателя банку произвести платеж указанной в нем суммы чекодержателю.

Участники отношений при чековой форме расчетов:

чекодатель – лицо, выписавшее чек;

чекодержатель – любое юридическое и физическое лицо, являющееся законным владельцем выписанного чека;

плательщик – банк или иная кредитная организация, получившие лицензию на совершение банковских операций, где чекодатель имеет средства, которыми он вправе распоряжаться путем выставления чеков.

Схема документооборота при расчетах чеками:

Различают чеки именные, предъявительские и ордерные. Именной чек выписывается на определенное лицо и не подлежит передаче. Чек на предъявителя (предъявительский чек) передается от одного лица другому путем простого вручения. Ордерный чек может передаваться посредством передаточной подписи (индоссамента). Индоссамент может быть именным, если в нем указано лицо, которому передается чек, и бланковым, если такое лицо не указано. Количество индоссаментов не ограничено.

Расчеты с использованием банковских карт. Банковские (пластиковые) карты, эмитируемые банками, являются удобной формой осуществления расчетов. Такие расчеты на территории Российской Федерации регламентируются Положением ЦБ РФ от 9 апреля 1998 г. «О порядке эмиссии кредитными организациями банковских карт и осуществления расчетов по операциям, совершаемым с их использованием».

Корпоративная банковская карта позволяет ее владельцу производить операции по счету юридического лица. Держателем такой карты, как правило, является сотрудник организации, который уполномочен совершать операции по счету.

Корпоративные банковские карты бывают двух видов: расчетные корпоративные карты и кредитные.

Расчетная корпоративная карта это банковская карта, которая позволяет ее держателю, уполномоченному юридическим лицом, распоряжаться денежными средствами, находящимися на счете юридического лица, в пределах расходного лимита согласно условиям договора с клиентом.

Кредитная корпоративная карта это банковская карта, которая позволяет держателю, уполномоченному юридическим лицом, осуществлять операции в размере предоставленной эмитентом кредитной линии и в пределах расходного лимита, установленного эмитентом в соответствии с условиями договора с клиентом, согласно перечню разрешенных операций.

Для получения корпоративной банковской карты организация должна открыть в банке-эмитенте счет и заключить договор, который предусматривал бы проведение расчетов по счету с использованием банковской карты.

49. Инфляция: сущность, причины, формы проявления, социально-экономические последствия

Термин «инфляция» (от лат. inflatio) буквально означает «вздутие». Современная инфляция связана не только с падением покупательной способности денег в результате роста цен, но и с общим неблагоприятным состоянием экономического развития государства. Она обусловлена противоречиями процесса производства, порожденными различными факторами в сфере как производства и реализации, так и денежного обращения, кредита и финансов. Первопричина инфляции – диспропорции между различными сферами народного хозяйства: накоплением и потреблением, спросом и предложением, доходами и расходами государства, денежной массой в обращении и потребностями хозяйства в деньгах.

Необходимо различать внутренние и внешние факторы (причины) инфляции.

1. К внутренним факторам можно отнести денежные (монетарные) и неденежные.

Факторы денежного (монетарного) обращения – это переполнение сферы обращения избыточной массой денежных средств в результате чрезмерной эмиссии денег, используемой на покрытие бюджетного дефицита; перенасыщение народного хозяйства кредитом; меры правительства по поддержанию курса национальной валюты, ограничение его движения и др.

Неденежные факторы инфляции это факторы, связанные со структурными диспропорциями в общественном воспроизводстве, с затратным механизмом хозяйствования, с государственной экономической политикой, в том числе налоговой политикой, политикой цен, внешнеэкономической деятельностью и др.

2. Внешними факторами инфляции являются мировые структурные кризисы (сырьевой, энергетический, валютный), нелегальный экспорт золота и валюты и др.

Формами проявления инфляции выступают:

- Рост цен на товары и услуги, вызывающий обесценение денег, снижение их покупательной способности.

- Падение курса национальной денежной единицы по отношению к иностранной.

Инфляция оказывает отрицательное влияние на экономику и общество в целом, а именно:

– Усиливает диспропорции в экономике. Неравномерный рост цен на товары способствует переливанию капиталов из одних отраслей производства в другие (расширяется производство в одних отраслях, сокращается в других). При этом подрываются стимулы к долгосрочным инвестициям, что ведет к росту безработицы, сдерживанию процесса накопления капитала, дезорганизации хозяйственных связей.

– Создает условия для перелива капитала из производства в сферу обращения. Возникает спекулятивная торговля, где капитал быстро оборачивается и приносит прибыль. Инфляция приводит к обесцениванию всех форм промышленного капитала.

– Искажает структуру потребительского спроса. Рост цен порождает стремление превратить деньги в реальные ценности – товары независимо от потребности в них.

– Нарушает емкость внутреннего рынка. Снижается реальная заработная плата всех слоев населения, затрудняется сбыт товаров в результате сокращения платежеспособного спроса.

– Нарушает функционирование денежно-кредитной системы. Снижение покупательной способности денег приводит к сокращению объема денежных накоплений и тем самым к сокращению ресурсов финансово-кредитных учреждений. Обостряется борьба за сферы привлечения и приложения капитала. Значительная их часть больше не возвращается на внутренний рынок ни в товарной, ни в денежной формах.

– Отрицательно сказывается на международных экономических отношениях. Обесценивание денег приводит к снижению конкурентоспособности фирм-экспортеров и способствует ввозу товаров из-за рубежа. В поисках прибыльного приложения и надежного убежища капиталов происходит их отток за границу, в результате чего ухудшается платежный баланс страны.

– Осложняется процесс государственного финансирования. Стимулируется наполнение бюджета за счет эмиссии денежных знаков. При этом обесцениваются налоговые поступления в казну, обостряется проблема государственного долга.

– Обостряется валютный кризис. Различия в темпах инфляции между странами ведут к несоответствию между официальным и рыночным курсом валюты. Инфляция способствует увеличению международных платежных средств (их массы).

Различают два типа инфляции: инфляцию спроса и инфляцию издержек.

Инфляция спроса вызывается рядом денежных факторов:

- Милитаризация экономики и рост военных расходов.

- Дефицит государственного бюджета и рост внутреннего долга.

- Кредитная экспансия банков.

- Чрезмерные инвестиции в тяжелую промышленность.

Инфляция издержек характеризуется воздействием следующих неденежных факторов на процессы ценообразования:

- Лидерство в ценах когда крупные компании отраслей при формировании и изменении цен ориентируются на цены, установленные компаниями-лидерами, т.е. наиболее крупными производителями в отрасли или в рамках локально-территориального рынка.

- Снижение роста производительности труда и падение производства

- Возросшее значение сферы услуг. Оно характеризуется, с одной стороны, более медленным ростом производительности труда по сравнению с отраслями материального производства, а с другой – большим удельным весом заработной платы в общих издержках производства.

- Ускорение прироста издержек и особенно заработной платы на единицу продукции.

- Энергетический кризис.

Следует отметить и ожидаемую инфляцию, которая вызывается политической и экономической нестабильностью, потерей доверия населения к экономическому курсу Правительства. В результате начинается закупка товаров «впрок», что значительно увеличивает на них спрос и дисбаланс между товарной и денежной массой.

Таким образом, инфляция представляет собой обесценение бумажных денег, которое в настоящее время проявляется в двух основных формах: во-первых, в росте цен на товары и услуги и, во-вторых, в падении валютного курса денежной единицы, которое зависит от степени внутреннего обесценения бумажных денег.

В международной практике в зависимости от величины роста цен принято деление инфляции на три вида:

- ползучую – если среднегодовой темп прироста цен не выше 5–10%;

- галопирующую – при среднегодовом темпе прироста цен от 10 до 50% (иногда до 100%);

- гиперинфляцию – когда рост цен превышает 100% в год (МВФ за гиперинфляцию сейчас принимает 50-процентный рост цен в месяц).

Для промышленно развитых стран характерной является ползучая инфляция, т.е. небольшое, умеренное обесценение из года в год.

В развивающихся странах преобладают галопирующая инфляция и гиперинфляция. Причем факторы, формы и социально-экономические последствия инфляции, а также подходы к выработке и осуществлению антиинфляционных мер в разных странах обусловливаются особенностями их экономического развития.

50. Необходимость и сущность кредита. Структура кредита. Особенности развития кредитных отношений в современных условиях

Кредит – это экономические отношения, возникающие между кредитором и заемщиком по поводу стоимости, передаваемой во временное пользование.

При анализе сущности кредита следует различать три элемента: 1) субъект, 2) объект, 3) ссудный процент.

1. Субъект кредитных отношений – это кредитор и заемщик.

Кредитор предоставляет ссуду на время, оставаясь собственником ссуженной стоимости.

Заемщик получает ссуду и обязуется ее возвратить к обусловленному сроку. Заемщик платит за кредит ссудный процент, он должен обладать определенным имущественным обеспечением, гарантирующим возврат кредита по требованию кредитора.

2. Объект кредитных отношений – это ссуженная стоимость, при капитализме – это ссудный капитал.

Ссудный капитал – денежный капитал, обособившийся от промышленного, имеющий особую форму движения и обладающий определенной спецификой:

- это капитал – собственность, владелец которой продает заемщику не сам капитал, а лишь право на его временное владение;

- это своеобразный товар, потребительная стоимость которого определяется способностью приносить заемщику прибыль;

- имеет своеобразную форму отчуждения, т.е. передача его заемщику и возврат кредитору различен во времени;

- в отличие от промышленного и торгового капитала ссудный капитал всегда выступает в денежной форме.

3. Ссудный процент. Это своеобразная цена ссуженной стоимости, передаваемой кредитором заемщику во временное пользование с целью ее производительного потребления.

Сущность кредита также проявляется в его функциях:

· Перераспределительная функция.

· Экономия издержек обращения.

· Ускорение концентрации капитала.

· Обслуживание товарооборота.

· Ускорение научно-технического прогресса.

51. Формы и виды кредита. Современные проблемы и тенденции развития

Различают пять самостоятельных форм кредита.

1. Коммерческий кредит. В его основе лежит отсрочка предприятием-продавцом оплаты товара и предоставление предприятием-покупателем векселя как его долгового обязательства оплатить стоимость покупки по истечении определенного срока.

Коммерческий кредит – кредит, предоставляемый функционирующими, хозяйствующими субъектами друг другу при продаже товаров с рассрочкой платежа.

На практике применяются следующие разновидности коммерческого кредита:

1) с фиксированным сроком погашения;

2) с возвратом после фактической реализации полученных в кредит товаров;

3) по открытому счету, когда вторичная поставка товара на условиях коммерческого кредита осуществляется по погашению задолженности по предыдущей поставке.

2. Банковский кредит. Это наиболее распространенная форма кредитных отношений в экономике. Именно банки чаще всего предоставляют ссуды хозяйствующим субъектам, которые временно нуждаются в финансовой помощи.

Банковский кредит – это кредит, предоставляемый банками и другими денежными субъектами заемщикам в виде денежных ссуд.

Банковский кредит классифицируется по разным признакам:

1) по срокам погашения:

· краткосрочные обычно до шести месяцев на восполнение временного недостатка собственных оборотных средств;

· среднесрочные сроком от шести месяцев до одного года; «долгосрочные – свыше года (в некоторых странах – свыше трех-пяти лет).

2) по способу погашения:

· ссуда, погашаемая заемщиком единовременным платежом;

· ссуда, погашаемая в рассрочку в течение всего срока действия кредитного договора.

3) по обеспеченности:

· доверительные ссуды, единственной формой обеспечения является кредитный договор;

· обеспеченные ссуды, которые защищены имуществом заемщика (недвижимостью, ценными бумагами);

· ссуда под финансовую гарантию третьих лиц;

4) по категориям плательщиков:

· аграрные ссуды, обычно имеющие сезонный характер, предоставляются для сельскохозяйственного производства;

3. Потребительский кредит. Действует при целевом кредитовании физических лиц в товарной или денежной формах. Кредитором выступают предприниматели при розничной продаже товаров в рассрочку, как правило, товаров длительного пользования (мебели, легковых и грузовых машин, холодильников и т.п.) и кредитные организации, предоставляющие денежные ссуды населению для приобретения земли и другой недвижимости (квартир, домиков), оплаты дорогостоящего медицинского обслуживания и т.п. За рубежом эта форма кредита получила очень широкое распространение и используется всеми слоями населения через систему кредитных карточек. В России потребительский кредит только начал развиваться в виде кредитования граждан под залог недвижимости или продажи некоторых товаров в рассрочку (например, квартир).

Страницы: 1, 2, 3, 4, 5, 6