Дипломная работа: Анализ прибыли и рентабельности ОАО "Стройполимеркерамика"

По данным таблицы 9 построим график (рисунок 5).

Рисунок 5. Динамика прибыли ОАО "Стройполимеркерамика" за 2006 - 2008 гг.

Как видно из представленной диаграммы в период с 2006 - 2008 гг. наблюдается устойчивый рост прибыли. Это положительный момент, он показывает, что предприятие динамично развивается, увеличивает объем производства и реализации.

Для того чтобы подробно рассмотреть причины изменения прибыли за анализируемый период (2006-2008 гг.) необходимо произвести факторный анализ прибыли от продаж.

Как видно из представленной таблицы 9 прибыль от продаж увеличилась на 14634 тыс. руб. (9,93%) в 2007 г и на 47189 тыс. руб. (24,26%) в 2008 г.

На это изменение прибыли от продаж могли оказать влияние такие факторы как: изменение объема выручки от продаж, изменение цен на реализованную продукцию, изменение себестоимости реализованной продукции. Проведем расчет влияния фактора "Выручка от продаж".

Прежде чем рассчитать влияние этого фактора необходимо определить объем выручки от продаж отчетного года в ценах предыдущего. Для этого необходимо знать индекс цены, т.е. насколько % возросла цена на реализованную продукцию в отчетном году по сравнению с предыдущим годом [27, С.237]. В нашем примере в 2007 г. цена возросла на 2,77%, следовательно, индекс цены будет равен 1,03, и в 2007 г. цена возросла на 14,32%, т.е. индекс цены в 2008 г. составляет 1,14. Тогда выручка от продаж в сопоставимых ценах равна:

 (23)

где - выручка от продаж;  - индекс цены

 (тыс. руб)

Следовательно, в 2007 г. за счет цены выручка возросла на:

796198-774511,673=21686,33 (тыс. руб)

В 2008 г. за счет цены выручка возросла на:

1218375-1065944,882=152430,12 (тыс. руб)

Тогда количество проданных товаров изменилось в 2007 году по сравнению с 2006 годом:

774511,673-658474=116037,67 (тыс. руб)

Количество проданных товаров изменилось в 2008 году по сравнению с 2007 годом:

1065944,882-796198=269746,88 (тыс. руб)

Исходя из этого, изменение прибыли в отчетном году по сравнению с предыдущим годом за счет снижения объема выручки (исключая внешние цены) составило:

 (24)

 - прибыль от продаж за счет выручки,  - выручка от продукции предыдущего года,  - рентабельность продаж предыдущего года.

В 2007 г. по сравнению с 2006 г.:

 (тыс. руб)

В 2008 г. по сравнению с 2007 г.:

 (тыс. руб)

В связи с увеличением объема выручки от продаж, прибыль от продаж увеличилась в 2007 г. на 315,62 тыс. руб., и в 2008 г. на 582,65 тыс. руб. Проведем расчет влияния фактора "Цена на реализованную продукцию". Для определения степени влияния изменения цены на изменения суммы прибыли от реализации необходимо сделать следующий расчет.

 - изменения выручки за счет цены.

В 2007 г.: =5898,68 (тыс. руб)

В 2008 г.: =32924,91 (тыс. руб)

В связи с ростом цен на реализованную продукцию прибыль от продаж возросла в 2007 г. на 5898,68 тыс. руб. и в 2008 г. на 32924,91 тыс. руб.

Проведем расчет влияния фактора "Себестоимость реализованной продукции". Расчет ведется следующим образом.

 (25)

где  - изменение прибыли от продаж за счет себестоимости.

 - удельный вес себестоимости в выручке соответственно базисного и отчетного периода.

В 2007 г.: 147217,01 (тыс. руб)

В 2008 г.: 785376,23 (тыс. руб)

Уровень себестоимости в 2007 году по отношению к выручке от продаж увеличился на 18,49%. Поэтому прибыль от продаж возросла на 147217,01 тыс. руб. В 2008 году уровень себестоимости по отношению к выручке от продаж увеличился на 39,84%. Поэтому прибыль от продаж возросла на 785376,23 тыс. руб.

Общее влияние факторов выглядит следующим образом:

315,622+5898,681+147217,010=153431,31 (тыс. руб)

582,653+32924,905+785376,232=818883,79 (тыс. руб)

Основную часть прибыли предприятия получают от реализации продукции и услуг. В процессе анализа изучаются динамика, выполнение плана прибыли от реализации продукции и определяются факторы изменения ее суммы. [33, С.210-213]

Прибыль от реализации продукции в целом по предприятию зависит от четырех факторов первого уровня соподчиненности:

объема реализации продукции (VРП);

структуры продукции (УДi);

себестоимости продукции (Ci);

уровня среднереализационных цен (Цi).

Объем реализации продукции может оказывать положительное и отрицательное влияние на сумму прибыли. Увеличение объема продаж рентабельной продукции приводит к пропорциональному увеличению прибыли. Если же продукция является убыточной, то при увеличении объема реализации происходит уменьшение суммы прибыли.

Проведем анализ влияния вышеперечисленных факторов на сумму фактической прибыли отчетного года, по сравнению с плановой, используя данные, приведенные в таблице 10.

Расчет влияния этих факторов на сумму прибыли можно выполнить способом цепных подстановок.

Таблица 10

Исходные данные для факторного анализа прибыли от реализации продукции на ОАО "Стройполимеркерамика" (2006-2008 гг.), тыс. руб.

План по сумме прибыли от реализации продукции в 2007 г. по сравнению с 2006 г. предприятие перевыполнило на 27178 тыс. руб. или на 11,85%. План по сумме прибыли от реализации продукции в 2008 г. по сравнению с 2007 г предприятие перевыполнило на 110305 тыс. руб. или на 43,00%.

Проведем факторный анализ методом цепных подстановок, последовательно заменяя плановую величину каждого фактора фактической (таблица 11).

В первую очередь необходимо найти сумму прибыли при фактическом объеме продаж и плановой величине остальных факторов. Для этого следует рассчитать процент выполнения плана по реализации продукции, а затем плановую сумму прибыли скорректировать на этот процент.

Выполнение плана по реализации исчисляют сопоставлением фактического объема реализации с плановым в натуральном (если продукция однородна), условно-натуральном и в стоимостном выражении (если продукция неоднородна по своему составу), для чего желательно использовать базовый (плановый) уровень себестоимости отдельных изделий, так как себестоимость меньше подвержена влиянию структурного фактора, нежели выручка.

На ОАО "Стройполимеркерамика" выполнение плана по реализации в 2007 г. составляет:

%РП =

Если бы не изменилась величина остальных факторов, сумма прибыли должна была бы увеличиться на 17,60% и составить 269728,65 тыс. руб. (229365 * 117,60%).

В 2008 г. показатель выполнения плана по реализации равен:

%РП =

То есть, если бы не изменилась величина остальных факторов, сумма прибыли должна была бы увеличиться на 33,95% и составить 343625,88 тыс. руб. (256543 * 133,95%).

По данным таблицы 11 можно установить, как изменилась сумма прибыли за счет каждого фактора.

Таблица 11

Расчет влияния факторов первого уровня на изменение суммы прибыли от реализации продукции ОАО "Стройполимеркерамика" за 2006-2008 гг., тыс. руб.

1. Изменение прибыли за счет изменения объема реализации продукции в 2007 г.:

DПvрп = Пусл1 - Ппл = 269843,18 - 229463,01= 40380,17 (тыс. руб)

Изменение прибыли за счет изменения объема реализации продукции в 2008 г.:

DПvрп = Пусл1 - Ппл = 343081,87 - 256136,86= 86945,01 (тыс. руб)

2. Изменение прибыли за счет изменения себестоимости единицы продукции в 2007 г.:

DПс = Пфакт - Пусл1 = 260420,08 - 269843,18 = - 9423,10 (тыс. руб)

Изменение прибыли за счет изменения себестоимости единицы продукции в 2008 г.:

DПс = Пфакт - Пусл1 = 369472,78 - 343081,87 = 26390,91 (тыс. руб)

3. Суммарное изменение прибыли за 2007 г.:

DП = Пфакт - Ппл = 260420,08 - 229463,01= 30957,07 (тыс. руб)

Суммарное изменение прибыли за 2008 г.:

DП = Пфакт - Ппл = 369472,78 - 256136,86= 113335,93 (тыс. руб)

Этот же результат получаем как сумму отклонений за счет влияния отдельных факторов:

40380,17+ (-9423,10) = 30957,07 тыс. руб. в 2007 г., и 6945,01+26390,91=113335,92 тыс. руб. в 2008 г.

Факторный анализ прибыли показал, что основным показателем увеличения прибыли в 2007 г. стало увеличение объема реализации. Показатель себестоимости единицы продукции отрицательно сказался на изменении прибыли: незначительное повышение себестоимости единицы продукции (на 0,01 тыс. руб.) уменьшило общую сумму прибыли на 9423,10 тыс. руб.

В 2008 г. прибыль возросла главным образом за счет увеличения объема реализации. Также ощутимый вклад внес и второй фактор - уменьшения себестоимости единицы реализованной продукции. За счет влияния этого фактора прибыль увеличилась на 26390,91 тыс. руб.

Структура товарной продукции может оказывать как положительное, так и отрицательное влияние на сумму прибыли. Если увеличится доля более рентабельных видов продукции в общем объеме ее реализации, то сумма прибыли возрастет, и, наоборот, при увеличении удельного веса низкорентабельной или убыточной продукции общая сумма прибыли уменьшится.

Себестоимость продукции и прибыль находятся в обратно пропорциональной зависимости: снижение себестоимости приводит к соответствующему росту суммы прибыли и наоборот.

Изменение уровня среднереализационных цен и величина прибыли находятся в прямо пропорциональной зависимости: при увеличении уровня цен сумма прибыли возрастает и наоборот.

ОАО "Стройполимеркерамика" специализируется на производстве кирпича и санстройфарфора. Динамика количества выпускаемой продукции ОАО "Стройполимеркерамика" за 2006 - 2008 гг. отражена в таблице 12.

Таблица 12

Динамика количества выпускаемой продукции ОАО "Стройполимеркерамика" за 2006 - 2008 гг.

В связи с ростом цен на энергетику, коммунальные услуги, материалы и сырье, повышение заработной платы работникам, цены на продукцию предприятия были повышены в 2007 г. на 2,77%, а в 2008 г. на 14,32%. Анализ прибыли по видам продукции ОАО "Стройполимеркерамика" за 2006 - 2008 гг. отражена в таблице 13.

Таблица 13

Анализ прибыли по видам продукции ОАО "Стройполимеркерамика" за 2006 - 2008 гг.

Используя данные таблицы 13 построим диаграмму динамики прибыли на единицу продукции ОАО "Стройполимеркерамика" в период с 2006 г. по 2008 г., которая наглядно отражена на рисунке 5.

Рисунок 5. Динамика доли прибыли в цене продукции ОАО "Стройполимеркерамика" за 2006 - 2008 гг.

Из таблицы 13 и представленной диаграммы видно, что себестоимость санизделий и себестоимость единицы санизделия в период с 2006 по 2008 г. возрастает. Себестоимость санизделий увеличилась в 2007 г. на 22,33%, а в 2008 г. на 38,62%. В 2007 г. себестоимость единицы санизделия возросла с 285,35 руб. до 295,60 руб., т.е. на 10,25 руб. или 3,47%. В 2008 г. себестоимость единицы санизделия увеличилась в гораздо большей степени, чем в 2007 г., а именно: до 391,95 руб., т.е. на 96,95 руб. или 24,58%. Себестоимость кирпича в период с 2006 по 2008 г. также возрастает: в 2007 г. она увеличилась на 2903,20 тыс. руб. (2,73%), а в 2008 г., также как и по санизделиям, значительно возросла: на 84741,83 тыс. руб. или 44,38%. Себестоимость единицы кирпича в 2007 г. снизилась на 0,02 руб. (1,75%), что связано с увеличением количества выпуска кирпича в 2007 г. (см. табл.12). Однако в 2008 г. себестоимость единицы кирпича значительно увеличилась на 0,90 руб. (43,43%). Увеличение себестоимости продукции (а соответственно и себестоимости единицы продукции) связано с ростом цен на энергетику, коммунальные услуги, материалы и сырье, повышение заработной платы работникам. Прибыль на единицу санизделия в 2007 г. заметно снижается на 2,93 руб. или 4,71%, а в 2008 г. увеличивается на 8,27 руб. (12,24%) и превышает показатели 2006 г. Однако доля прибыли санизделия в цене на протяжении всего периода 2006-2008 гг. снижается: на 1,19% в 2007 г. и на 2,01% в 2008 г. Прибыль на единицу кирпича напротив на протяжении периода 2006-2008 г. возрастает: на 0,19 руб. (10,33%) в 2007 г. и на 0,28 руб. (15,22%) в 2008 г. Несмотря на это в 2008 г. доля прибыли от производства кирпича в цене кирпича снижается на 10,55%, когда в 2007 г. наблюдается рост данного показателя на 2,05%. Исходя из значений показателя доли прибыли в цене изделия и рассмотрев рисунок 5 можно сделать вывод о том, что производство кирпича для ОАО "Стройполимеркерамика" является более прибыльным.

2.3 Анализ рентабельности ОАО "Стройполимеркерамика"

Показатели рентабельности характеризуют эффективность работы предприятия в целом, доходность различных направлений деятельности (производственной, предпринимательской, инвестиционной), окупаемость затрат и т.д. Они более полно, чем прибыль, характеризуют окончательные результаты хозяйствования, потому что их величина показывает соотношение эффекта с наличными или использованными ресурсами. Их применяют для оценки деятельности предприятия и как инструмент в инвестиционной политике и ценообразовании.

Рентабельность в отличие от прибыли предприятия, показывающей эффект предпринимательской деятельности, характеризует эффективность этой деятельности. Рентабельность - относительная величина, выражающая прибыльность (доходность) предприятия. От уровня рентабельности зависит инвестиционная привлекательность организации, величина дивидендных выплат. Показатели рентабельности - это важнейшие характеристики фактической среды формирования прибыли и дохода предприятий. По этой причине они являются обязательными элементами сравнительного анализа и оценки финансового состояния предприятия. При анализе производства показатели рентабельности используются как инструмент инвестиционной политики и ценообразования.

Анализ рентабельности имеет большое значение для комплексной характеристики работы с точки зрения эффективности использования всего производственного потенциала, находящего в распоряжении производственного предприятия. Цель анализа рентабельности - оценить способность предприятия приносить доход на вложенный в предприятие капитал [34, С.87-89]. Коэффициенты рентабельности показывают, насколько прибыльна деятельность организации, комплексно отражают степень эффективности использования материальных, трудовых и денежных ресурсов, а также природных богатств и исчисляются отношением полученной прибыли к используемым источникам средств. Коэффициенты рентабельности могут выражаться как в прибыли на единицу вложенных средств, так и в прибыли, которую несёт в себе каждый полученный рубль. К таким коэффициентам относятся: рентабельность всего капитала, рентабельность собственного капитала, рентабельность чистых активов, рентабельность заемного капитала, рентабельность продаж, рентабельность отдельных видов продукции, экономическая рентабельность и др. Основные показатели рентабельности ОАО "Стройполимеркерамика" приведены в таблице 14.

Таблица 14

Основные показатели рентабельности ОАО "Стройполимеркерамика"

за 2006-2008 гг., %

Страницы: 1, 2, 3, 4, 5, 6, 7, 8